作为一座净土真宗寺院,从安土桃山时代到现代,其一直位于三宅御土居遗址的中心以守护着这片土地。
关原合战后,益田氏离开益田,鬼村(木村)祐光同留在益田的家臣团,在位于三宅御土居的益田氏祖先“御魂屋”阿弥陀堂的基础上创建了该寺。
平成16年(2004年)益田氏城馆遗址被指定为国家史迹后,泉光寺也迁移至三宅御土居遗址以西500米的现所在地。
该寺所收藏的《娟本释迦十六善神像》为胜达寺遗留的珍宝,彰显了极高的文化水准。